「融资!?」
萧飞这天正在家里整理台本,答应了萧佳洁的事就得去办,不然的话,亲姑姑才不管他是不是上面点名表扬的时代好青年呢,该收拾的时候,绝对一点儿都不留手。
正忙着呢,萧佳洁上门了,刚开始萧飞还以为她又是来催的,结果刚见面,萧佳洁就递过来了一份融资计划书。
「小姑,融信达准备上市?」
萧飞说着就皱起了眉,要是早两年的话,融信达上市,萧飞绝对举双手赞成,可现在,国家又出.台了新规定,对于上市资质管控的更加严格。
这个时候上市的话,肯定不是个好主意。
「你先看完了再说,不是融信达,融信达要上市还能等到今天。」
当初华艺兄弟在香江证交所敲锤的时候,融信达其实更具备上市的能力,但萧佳洁不愿意,哪怕是李小婉和李绍红反复的劝说,她都没点头。
事实证明,萧佳洁当初的选择是对的,娱乐资本缺少坚实的主体产业,稍有风吹草动,就能影响深远。
看看华艺兄弟这两年,那股价就跟蹦极一样,忽上忽下的,让人摸不着头脑。
「不是融信达就好,那是……江家小厨?江兰的生意?」
江兰要融资怎么还找到萧佳洁了?
「兰姨想要拉着您一起做?」
「不是,当初她在找鼎盛之前就曾找过我,不过当时我没答应,现在……」
萧佳洁解释了一番,萧飞才明白,江兰这是打算拉萧佳洁下场,不过不是为了融资上市,而是为了还债。
「那天她约我出去,估计就是打算谈这件事,憋了好几天,终于还是说实话了,唉……说起来,她也是让资本给坑了,你帮我看看,要做这件事的话,有没有风险。」
资本运营这一块,萧佳洁并不擅长,她虽然也认识几个这方面的行家,但是,谁能有自家大侄子更稳妥啊!
萧佳洁知道,萧飞这些年一直在做理财投资,很少有失手的时候。
之前她还曾问过佟筱娅,萧飞做投资理财的回报率,甚至要比好多金融私募公司更高。
萧飞将那份融资计划书看了一遍,简单来说就是,江兰准备用四亿的价格出售江南小厨25%的股份,用以回购鼎盛手里的10%股权。
这个价格不算高,现在江南小厨的市值股价大概在25亿,25%的股份只要4亿,已经算是打折了。
萧佳洁买下之后,哪怕立刻出售,倒手就能赚两个多亿。
当然了,协议里面有规定,萧佳洁买下的25%股权,四年之内是不准出售的,就算是四年之后要卖,也只能以当时的市价卖给江兰。
这些萧佳洁都能看得明白,她不明白的是,她可江兰的关系也未见的有多好,为什么江兰要便宜她呢?
「小姑,您想帮那位兰姨?」
萧佳洁明显有些犹豫:「都是朋友,人家现在有难处,找到我了,我也不好回绝,而且,条件确实非常优厚,再说了,江兰还是非常有能力的,这次只是没玩好,让资本给坑了。」
呵呵!
萧佳洁说江兰有能力,这一点萧飞肯定承认,但要说她是被资本给坑了的话,可就未必了!
这两天,萧飞也上网查了一下关于江兰和江家小厨的新闻,说起来,江兰之所以找鼎盛融资,也只是因为她个人的野心罢了。
至于是不是被资本给坑了,还真不一定。
江兰的江家小厨早在2008年,就已经是一家全国知名的高端餐饮连锁品牌了。
2008年奥运会,江家小厨成功中标,成为了奥运会的官方餐饮
合作伙伴,为8个奥运场馆提供配餐服务,由此也能看出江家小厨的实力和江兰的人脉。
在奥运会之后,江兰的身价迅速膨胀,达到了20多亿元,在全国餐饮界绝对算得上是一个大腕了。
她那白手起家的经历,甚至成为当时年轻创业者们用来激励自己的榜样。
为了让江家小厨更进一步,江兰需要更多的资金用以扩大她的商业版图,于是就找来了一家顶级的私募机构,也就是鼎盛投资。
双方签订了出资协议,鼎盛投资出资2亿元获得了江家小厨10%的股份,这些在网上都能查得到。
另外,协议中还有一条被称为「对赌」的条款,即江家小厨必须在4年内完成上市,否则鼎盛投资有权要求江家小厨赎回股份,并按照20%的年化收益率支付利息。
4年20%的复利,意味着总利息与本金相同。
也就是说,4年后如果江家小厨没有上市,鼎盛有权把10%的股份还给江家小厨,并连本带利拿回4亿元。
现在距离协议到期,还剩下最后一年的时间,江兰费尽了千辛万苦,依然没能完成上市,也就是说,一旦一年之后,江南小厨还是没办法上市,将会触发对赌条款。
看现在的问题是,江兰拿不出4亿元还给鼎盛,于是,就找到了萧佳洁。
萧佳洁觉得江兰是被资本给坑了,那是因为她不懂资本的运营方式,一听到「对赌」二字就以为最终的结果不就是你死我亡嘛。
放在江兰和鼎盛的协议里,要么是江兰赢、鼎盛输,要么是江兰输、鼎盛赢。
可实际上并不是这样,江兰和鼎盛的目标是一样的,可以理解为要么共赢、要么共输,只是赢多赢少、输多输少的问题。
一是江家小厨成功上市,成为餐饮巨无霸企业,江兰的身价也能从20多亿元变成上百亿元,跻身国内顶级富豪行列。
鼎盛投资当年投出去的2亿元则能翻上好几倍、投资回报率惊人,这种情形是明显的双赢。
二是上市失败,江兰的结局就不说了,必然是输家。那么鼎盛是不是就赢了?
并不是!
因为鼎盛只是一家私募机构,也就是私募股权基金公司,别看它到处投资,好像很有钱的样子,其实这些钱并不是鼎盛的,而是购买基金的投资人的。
鼎盛能否获得客户的青睐,完全取决每年给投资者带来的年化收益率。
好的私募基金,每年能够给投资者带来的年均收益率至少为15%、超过20%也是很正常的。
因此,别看鼎盛从江家小厨那里拿到4亿元,4年的时间就赚了一倍,可按照复利年化收益率计算也就是20%。
所以,投资江家小厨只能算是一个并不怎么成功的案例,鼎盛也没有赚到预想当中的超额收益。
从这个角度来说,鼎盛即使没输,但绝对也没赢。
至于江兰,她当初的选择也没有错,江家小厨在2008年正处于巅峰,外界十分看好这家餐饮企业,江兰有很大的机会通过上市让江家小厨更进一步,自己则变成真正的企业家。
以当时江家小厨的发展势头来看,上市几乎没有什么大的问题,更何况还有4年时间去运作。
即便是换做萧飞,他当时会怎么选呢?
在有很大概率能够将资产翻十倍的情况下,谁也不会守着20亿元的身价,不求更进一大步?
相信任何一位成功的商人都会做出和江兰一样的决定。
另外,萧飞觉得,如果没有野心的话,江兰也不可能从一名餐厅的服务员,成为江家小厨的创始人。
只是天有不测
风云,政策发生了巨大的变化,导致江家小厨的上市申请一直被暂缓,并且极有可能最终流产。
一旦上市失败,江兰为了还债,将不可避免的出售手里的江家小厨股份,现在还有一年的时间,如果这个时候将部分股权转让,筹集到足够的资金,到时候还能不影响江南小厨的整体价值。
这大概就是江兰来找萧佳洁的主要原因。
当然,也有可能是,江兰希望拉萧佳洁一起下场,然后看看有没有可能,借着萧家人的人脉,最终通过上市审核。
萧飞将他的分析原原本本和萧佳洁说了一遍,萧佳洁听过之后,也是紧锁眉头,萧飞说的这些虽然已经很直白了,但是其中的一些关节,她依然不是很明白。
「你就告诉我,如果我投资江家小厨的话,有没有风险。」
「小姑,风险肯定会有,任何一笔投资都有风险。」
萧飞这些年一直在做投资,即便是他的投资回报率超级高,可是也不能保证每一笔都十拿九稳。
天底下要是真有这样的买卖,岂不是人人都去干了。
「要是我不投资的话,江兰会不会变得一无所有啊?」
呵呵!
这个傻姑姑,还这么心软。
「怎么可能啊!兰姨要是筹措不到购买鼎盛股份的钱,最多也就是折价把江家小厨的股份出售,这个时候,应该有很多人愿意买,最多也就是便宜一点儿,可即使这样,兰姨依然拥有远超普通人的财富。」
按照萧飞的估算,江兰的结局可能就是拿着十几亿的现金离场,自此失去对一手创立的江家小厨的控制权。
确实有点儿可惜了,如果政策没有突变,或者再晚个几年变的话,江家小厨应该能够顺利上市。
江兰的创业故事无疑将被写入mba,以及各类高端金融课程中。
题目大概就是:成功借助资本力量,打造出全国高端餐饮上市公司扛把子的女强人是如何炼成的?
可惜这个世界没有如果,只有成王败寇,在普世价值观中江兰失败了,但萧飞却认为她当初的选择没有问题,也根本不像萧佳洁认为的那样,被资本摆了一道。